论坛风格切换

切换到宽版

欢迎来到CPA注会之家

早起团第三期 投稿是个力气活 斑竹在哪里？ 转发有奖啦！

1432阅读
0回复

[知识整理]【知识点整理】第四章：风险与报酬 [复制链接]

上一主题下一主题查看指定楼层

查看指定楼层

离线阿文哥

发帖: 16132

学分: 16242

经验: 2562

精华: 49

金币: 0

只看楼主倒序阅读使用道具 0楼发表于: 2014-10-17

指标特征

hJDi7P W.dt:_ 指标 !'mq ?C=	p8Q,@ql. 特征
*8#i$w11M oN{Z+T : 预期值 Rniq(FAx （期望值、均值）	#tZ4N7 反映预计收益的平均化，不能直接用来衡量风险
>)spqu] jJuW-(/4[ 方差σ2 kB'Fkqwm	i\|T)p_y(!a Uc_'(IyO 当预期值相同时，方差越大，风险越大
"NgxkbDEbG 标准差σ \| \'rP_I>	T{Sb^-H#X 当预期值相同时，标准差越大，风险越大
bty/ 变化系数 } w 5l	O+?<h{" 变化系数衡量风险不受预期值是否相同的影响

1、期望值K=各历史数据的简单平均，或者各数据的加权平均（概率为权数）

2、算方差、便准差的公式有三种

E_8\f_%wK	6`v7c!7 A-4h 方差公式 bzX\IrJpOZ	8"dv_`ym 标准差公式	"\}@gV#r$A 注意事项
\\|E^v6E%0 总体方差	4$*%gL;f^ ve% xxn: 总体方差=∑（各期数据-期望值）^2/N ow_djv:,	q o\?o 标准差σ=方差开平方	WAn~+=Ax 注意分母是N
r6&54f 样本方差	UEozAY P?t"jKp' 样本方差=∑（各期数据-期望值）^2/(n-1) f. FYR\|%tq	Z\HX~*,6 标准差σ=方差开平方	:,J}z~I,lB 样本标准差的公式是不存在概率项分母是n-1
]3g?hM6 概率方差	^}:# +"8,Mh 概率方差=∑（各期数据-期望值）^2×各期概率 Y7vA`kjD-C	czm&~n6$ 标准差σ=方差开平方	(cN}Epi(D 给出了各个预期收益率发生的概率时用，注意：概率不要也平方

3、标准差σ=方差开平方

4、变化数=标准差/期望值=σ/K

评价一下你浏览此帖子的感受

关注我们的新浪微博：http://e.weibo.com/cpahome

分享到 淘江湖新浪 QQ微博 QQ空间开心人人豆瓣网易微博百度鲜果白社会飞信