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[知识整理]【知识点整理】第四章：风险与报酬 [复制链接]

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离线阿文哥

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只看楼主倒序阅读使用道具 0楼发表于: 2014-10-17

指标特征

_d3/="= *IC9))PGJ 指标 uacVF[9\|W	x$V[xX 特征
EF'U`\gX \|Iq\ZX%q 预期值 zDA;FKZPp （期望值、均值）	7ZpU -': 反映预计收益的平均化，不能直接用来衡量风险
@1 )][r-7 G]fx 3= 方差σ2 N6S}u@{J~N	80O[pf*? QPwUW 当预期值相同时，方差越大，风险越大
l,M? 标准差σ E. rfS$<1	>1d`G%KfG 当预期值相同时，标准差越大，风险越大
c ]&\|.~2& 变化系数 z4c{W~}`	r}])V[V 变化系数衡量风险不受预期值是否相同的影响

1、期望值K=各历史数据的简单平均，或者各数据的加权平均（概率为权数）

2、算方差、便准差的公式有三种

1C\[n(9	_n_\|skG ]W 6!Xw)[ 方差公式 pWXoJ0N	m]:\|j[!*M 标准差公式	TW?A/GoXI 注意事项
!XS ;&s7[* 总体方差	f\gN+4) ibskce{H 总体方差=∑（各期数据-期望值）^2/N L+y90 T6?	'\.fG\xD 标准差σ=方差开平方	k9?fE 注意分母是N
Zo\|# ,AdE> 样本方差	qY$/i# ^<O=<tN\ 样本方差=∑（各期数据-期望值）^2/(n-1) }*I:0"WH	x*uQBNf= 标准差σ=方差开平方	E%6}p++ 样本标准差的公式是不存在概率项分母是n-1
-5t.1/ 概率方差	\|/-H:\5 li?RymlF 概率方差=∑（各期数据-期望值）^2×各期概率 }_L,Xg:I	IH1 fvW e 标准差σ=方差开平方	A296f( 给出了各个预期收益率发生的概率时用，注意：概率不要也平方

3、标准差σ=方差开平方

4、变化数=标准差/期望值=σ/K

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