2$TwD*[ 【知 识 点】资本资产定价模型
#Oi{7~ 【答案解析】
D=@bP B> （1）无风险资产的标准差、与市场组合的相关系数、贝塔值，可以根据其定义判断。
OEnCN （2）市场组合与市场组合的相关系数、贝塔值，可以根据其定义判断。
wQX18aF/#d （3）利用A股票和B股票的数据解联立方程：
H/}W_ h^^ 0.22=无风险资产报酬率+1.3×(市场组合报酬率-无风险资产报酬率)
zS*vKyye> 0.16=无风险资产报酬率+0.9×(市场组合报酬率-无风险资产报酬率)
crQ_@@X?< 无风险资产报酬率=0.025
=*{Ii]D 市场组合报酬率=0.175
Qv6-,6< （4）根据贝塔值的计算公式求A股票的标准差
)~-r&Q5d 根据公式：
8_/, `}9
β=与市场组合的相关系数×(股票标准差/市场组合标准差)
.<4U2h 1.3=0.65×(标准差/0.1)
QD^q\9U[ 标准差=0.2
Q6;b ORN （5）根据贝塔值的计算公式求B股票的相关系数
[JYy
0.9=r×(0.15/0.1)
<f#pS[A r=0.6
wC?>,LOl （6）根据资本资产定价模型计算C股票的贝塔值
l k.Mc6) 0.31=0.025+β×(0.175-0.025)
qs {wrem β=1.9
?7uK : '8 （7）根据贝他值的计算公式求C股票的标准差
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.Dz@.c( 1.9=0.2×(标准差/0.1)
089v;
d 6 标准差=0.95
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