一、单项选择题 q>?uB4>^ 1、甲企业生产经营淡季占用300万元的流动
资产和500万元的固定资产。在生产经营的高峰期，额外增加200万元的季节性存货需求。如果企业的权益资本、长期负债和自发性负债的筹资额为700万元，其营业低谷时的易变现率为（ ）。
zH eqV A.40％
h
1q ?kA B.1％
c"H*9u: C.67％
P]bI" .A8 D.29％
2y`rS
_2 2、在激进型融资政策下，下列结论成立的是（ ）。
/2tgxm$} A.长期负债、自发性负债和权益资本三者之和大于永久性流动资产和固定资产
T\NvN&h- B.长期负债、自发性负债和权益资本三者之和小于永久性流动资产和固定资产
lL/|{A|-j C.临时性负债小于临时性流动资产
UW8 8JA0 D.临时性负债等于临时性流动资产
wRCGf
ILw 3、如果企业经营在季节性低谷时除了自发性负债外不再使用短期借款，其所采用的营运资本筹资政策属于（ ）。
#EgFB}>1 A.配合型筹资政策
z%<Z#5_N B.激进型筹资政策
LSs!U
3" C.保守型筹资政策
S{XV{o D.配合型或保守型筹资政策
.r[kNh@
b% 4、以下选项不属于短期负债筹资的特点的是（ ）。
~kj1L@gy A.筹资速度快，容易取得
Z4b<$t[u B.筹资弹性小
* $0u A N C.筹资
成本较低
]*'V#; s D.筹资风险高
b<u 5、某企业按“2/10，n/50”的条件购进一批商品。若企业放弃现金折扣，在信用期内付款，则其放弃现金折扣的机会成本为（ ）。
n3 da@ClBt A.16.18％
]hJ #%1 B.20％
"d^h Y}Xx C.14％
3){ /u$iH. D.18.37％
/\q1,}M 6、某企业与银行商定的周转信贷额为200万元，承诺费率为0.5％，借款企业年度内使用了150万元，那么，借款企业向银行支付承诺费（ ）元。
]X ,f A.1000
TyI"fP B.3000
o4^rE<vJ C.4000
FZ)_WaqG f D.2500
dj3}T jt 7、下列借款利息支付方式中，企业有效年利率率高于报价利率大约一倍的是（ ）。
:7
Ro9z8 A.收款法
*fQ $ s B.贴现法
HTA
@en[5 C.加息法
Ei2hI D.补偿性余额法
[7]Kvb2t 8、下列各项中，与丧失现金折扣的机会成本呈反向变化的是（ ）。
3C =ON.1eg A.现金折扣
0p YO-@E B.折扣期
n}
Pz: C.信用标准
R2|v[nh D.信用期
Ztu _UlGC 9、某企业2007年取得为期一年的周转信贷额1000万元，承诺费率为0.4％。2007年1月1日从银行借入800万元，7月1日又借入200万元，如果年利率6％，则企业2007年年末向银行支付的利息和承诺费共为（ ）万元。
kC"lO' A.54
6`Zx\bPDm B.54.4
n&DRh. @ C.48
Lf`LFPKb D.56
-!zyit5B 10、某企业按年利率5％向银行借款1000万元，银行要求保留10％的补偿性余额，则这项借款的有效年利率为（ ）。
PQ9.aJdw@- A.5％
;-Fr^|do y B.6％
=B-a]?lM C.5.56％
f?}~$agc D.7.3％
"ph&hd}S 二、多项选择题 8VxjC1v+ 1、下列关于营运资本筹资政策的说法中，正确的有（ ）。
'mx_]b^O A.在其他条件相同时，保守型筹资政策的临时性流动负债最少
wcD
Hx#~ B.激进型筹资政策是一种收益性和风险性均较低的营运资金筹资政策
%%5K%z,R# C.在三种筹资政策中，保守型筹资政策的风险和收益都较低
#z$FxZT<b D.在激进型筹资政策下，临时性流动资产大于临时性流动负债
4Y2l]8 6 2、企业目前正处于生产经营活动的旺季。该企业的资产总额8000万元，其中长期资产3000万元，永久性流动资产约占流动资产的60%；负债总额6000万元，其中长期负债2000万元，流动负债中的40%为自发性负债。由此可得出结论（ ）。
MLf,5f;e A.临时性流动资产为2000万元
ig(dGKD\=9 B.临时性负债为2400万元
>T:
Yp< C.该企业奉行的是保守型营运资本筹资策略
hYO UuC D.该企业奉行的是激进型营运资本筹资策略
s4h3mypw 3、根据易变现率高低可以将筹资政策分为（ ）。
%<8@NbF A.配合型筹资政策
t
1gH9 B.宽松型筹资政策
| O =Fz3) C.严格型筹资政策
1
<g,1TR D.一般型融资政策
vF,\{sgW 4、按照国际通行做法，银行发放短期借款往往带有一些信用条件，主要有（ ）。
=23JE
'^= A.周转信贷协定
8JvF4' zx B.借款抵押
DWT4D) C,U C.信贷限额
Zt G5vdf D.补偿性余额
WPLM*]6 5、以下属于自发性筹资的有（ ）。
$w!;
~s A.应付职工
薪酬 :y#KR\T1 B.应交税费
f~nAJ+m= C.留存收益
sY,q*}SLD D.短期借款
29#& q`J 6、某公司按“2/10，N/30”的付款条件购入200万元的货物，下列说法正确的有（ ）。
XoI,m8A A.如果在10天内付款，则付款额为160万元
LU
"e9 B.如果在10天后付款，则付款额为200万元
2
' fg C.如果在10天内付款，则付款额为196万元
Q(Uj5 aX D.如果在第30天付款，放弃现金折扣成本为36.73％
e}e|??'(\ 7、企业从银行借入短期借款，会导致有效年利率高于报价利率的利息支付方式有（ ）。
;`ZGi ax A.收款法
K& /
rzs- B.贴现法
%{'hpT~h C.加息法
,jVj9m D.分期等额偿还本利和的方法
&d/ v/Y 8、下列关于商业信用的说法中，正确的有（ ）。
96M?tTa A.商业信用筹资最大的优越性在于容易取得
^3`CP4DT B.商业信用的具体形式有应付账款、应付票据、预收账款等
U-+%e:v
C.应付票据的筹资成本一般高于银行借款成本
} ti+tM* D.应付票据分为商业承兑汇票和银行承兑汇票两种
M`{x*qR 三、计算题 =+@Ip Xj 1、某企业打算向银行申请借款500万元，期限一年，报价利率10%，求下列几种情况下的有效年利率：
h!# !}|Q' （1）收款法付息；
-?)` OHc^ （2）贴现法付息；
h|z{ (v （3）银行规定补偿性余额为20%（不考虑补偿性余额存款的利息）；
7k b
eAJ+{ （4）银行规定补偿性余额为20%（不考虑补偿性余额存款的利息），并按贴现法付息；
|/LCwq% （5）银行规定本金每月末等额偿还，不考虑资金时间价值；
\VJ7ahg[\ 2、如果M公司正面临着甲、乙两家提供不同信用条件的卖方，甲公司的信用条件为“3/10，n/30”；乙公司的信用条件为“2/20，n/30”，请回答下面问题并说明理由：
7|=*z （1）如M公司在10～30天之间用该笔应付账款有一
投资机会，投资回报率为60％，M公司是否应在10天内归还甲公司的应付账款，以取得3％的折扣；
Sw!/ I PO （2）M公司准备享有现金折扣，应选择哪家供应商？
G}.t !" 本部分内容设定了隐藏，需要回复后才能看到
