一、单项选择题 rK3Kx G 1、甲企业生产经营淡季占用300万元的流动
资产和500万元的固定资产。在生产经营的高峰期，额外增加200万元的季节性存货需求。如果企业的权益资本、长期负债和自发性负债的筹资额为700万元，其营业低谷时的易变现率为（ ）。
=), O ;M A.40％
a~ RY 8s B.1％
9@ 4]t6h[ C.67％
,SPgop' D.29％
H<}|n1w< 2、在激进型融资政策下，下列结论成立的是（ ）。
kh@O_Q`
j A.长期负债、自发性负债和权益资本三者之和大于永久性流动资产和固定资产
])G| U A. B.长期负债、自发性负债和权益资本三者之和小于永久性流动资产和固定资产
x ;~;Ah.p C.临时性负债小于临时性流动资产
/0cm7[a ? D.临时性负债等于临时性流动资产
_M&n~ r 3、如果企业经营在季节性低谷时除了自发性负债外不再使用短期借款，其所采用的营运资本筹资政策属于（ ）。
T+x
/ J]A A.配合型筹资政策
H E{UgU:tY B.激进型筹资政策
x Q';$& C.保守型筹资政策
*o5 [P\'6 D.配合型或保守型筹资政策
E2 FnC}#W 4、以下选项不属于短期负债筹资的特点的是（ ）。
ju5o).!bg A.筹资速度快，容易取得
xbxzB<yL B.筹资弹性小
Y4w]jIv C.筹资
成本较低
7NT0]j(w- D.筹资风险高
3-E-\5I 5、某企业按“2/10，n/50”的条件购进一批商品。若企业放弃现金折扣，在信用期内付款，则其放弃现金折扣的机会成本为（ ）。
=E$bZe8 A.16.18％
GGo ~39 G B.20％
CzY18-L@EX C.14％
U'msH F D.18.37％
bHcBjk.\ 6、某企业与银行商定的周转信贷额为200万元，承诺费率为0.5％，借款企业年度内使用了150万元，那么，借款企业向银行支付承诺费（ ）元。
HY eCq9S A.1000
:{^~&jgL B.3000
H5#]MOAP C.4000
C~ A`h=A< D.2500
+=Q:g,kP 7、下列借款利息支付方式中，企业有效年利率率高于报价利率大约一倍的是（ ）。
).`v&-cK4E A.收款法
7x77s
B.贴现法
FaWDAL=Vhk C.加息法
JU;`c>8=)
D.补偿性余额法
x4 PzP 8、下列各项中，与丧失现金折扣的机会成本呈反向变化的是（ ）。
S(U9Dlyarg A.现金折扣
r\#nBoo( B.折扣期
wd32q7lGo1 C.信用标准
F Z RnIg D.信用期
~ES%=if~Y 9、某企业2007年取得为期一年的周转信贷额1000万元，承诺费率为0.4％。2007年1月1日从银行借入800万元，7月1日又借入200万元，如果年利率6％，则企业2007年年末向银行支付的利息和承诺费共为（ ）万元。
j!kJ@
l bP A.54
cHVJ7yAZI B.54.4
p;' .7_1 C.48
4!OGNr$ V@ D.56
l.]wBH#RS 10、某企业按年利率5％向银行借款1000万元，银行要求保留10％的补偿性余额，则这项借款的有效年利率为（ ）。
[E%g3>/mt A.5％
`1n^~ B.6％
',!jYh}Uxk C.5.56％
)t3`O$J D.7.3％
+} 1zw< 二、多项选择题 >Ut: -}CS 1、下列关于营运资本筹资政策的说法中，正确的有（ ）。
Aqmw#X A.在其他条件相同时，保守型筹资政策的临时性流动负债最少
Z9NND B.激进型筹资政策是一种收益性和风险性均较低的营运资金筹资政策
$j(d`@.DN~ C.在三种筹资政策中，保守型筹资政策的风险和收益都较低
)A%* l9\nG D.在激进型筹资政策下，临时性流动资产大于临时性流动负债
b{,v?7^4 2、企业目前正处于生产经营活动的旺季。该企业的资产总额8000万元，其中长期资产3000万元，永久性流动资产约占流动资产的60%；负债总额6000万元，其中长期负债2000万元，流动负债中的40%为自发性负债。由此可得出结论（ ）。
"f<gZsb A.临时性流动资产为2000万元
z. X
hE \ B.临时性负债为2400万元
L1 I1SFG C.该企业奉行的是保守型营运资本筹资策略
_ yJz: pa D.该企业奉行的是激进型营运资本筹资策略
F-b]>3r 3、根据易变现率高低可以将筹资政策分为（ ）。
wkPj MmW+! A.配合型筹资政策
po'b((q B.宽松型筹资政策
U,p'<rmS C.严格型筹资政策
IY8<
^Q'] D.一般型融资政策
JIw?]xa* 4、按照国际通行做法，银行发放短期借款往往带有一些信用条件，主要有（ ）。
z; P# A.周转信贷协定
T
iL.py, B.借款抵押
ZA. S X|m C.信贷限额
AG}j '
D.补偿性余额
?>{u@ tYL 5、以下属于自发性筹资的有（ ）。
!ht2*8$lQ A.应付职工
薪酬 9d^m 7}2 B.应交税费
$M4Z_zle) C.留存收益
z/h]Jos D.短期借款
t:V._@ 6、某公司按“2/10，N/30”的付款条件购入200万元的货物，下列说法正确的有（ ）。
?H,f|nc A.如果在10天内付款，则付款额为160万元
=n ,1* B.如果在10天后付款，则付款额为200万元
jI r\ .i C.如果在10天内付款，则付款额为196万元
kaQ NcMcq D.如果在第30天付款，放弃现金折扣成本为36.73％
?< ^8,H 7、企业从银行借入短期借款，会导致有效年利率高于报价利率的利息支付方式有（ ）。
V s x
I A.收款法
L fc y#3! B.贴现法
K> 4 w C.加息法
"adic?5 D.分期等额偿还本利和的方法
^'`( E_2u 8、下列关于商业信用的说法中，正确的有（ ）。
ub fh4 A.商业信用筹资最大的优越性在于容易取得
|a"]@ W$> B.商业信用的具体形式有应付账款、应付票据、预收账款等
<uS/8MP{ C.应付票据的筹资成本一般高于银行借款成本
.tGz, z} D.应付票据分为商业承兑汇票和银行承兑汇票两种
W|Sab $h 三、计算题 ilVi 1、某企业打算向银行申请借款500万元，期限一年，报价利率10%，求下列几种情况下的有效年利率：
&y1iLk h ^ （1）收款法付息；
=No#/_ （2）贴现法付息；
o6; （3）银行规定补偿性余额为20%（不考虑补偿性余额存款的利息）；
Yq51+\d （4）银行规定补偿性余额为20%（不考虑补偿性余额存款的利息），并按贴现法付息；
)-1e} VF(U （5）银行规定本金每月末等额偿还，不考虑资金时间价值；
CmbgEGIh[a 2、如果M公司正面临着甲、乙两家提供不同信用条件的卖方，甲公司的信用条件为“3/10，n/30”；乙公司的信用条件为“2/20，n/30”，请回答下面问题并说明理由：
VpY D/Oj4; （1）如M公司在10～30天之间用该笔应付账款有一
投资机会，投资回报率为60％，M公司是否应在10天内归还甲公司的应付账款，以取得3％的折扣；
GVA%iE. （2）M公司准备享有现金折扣，应选择哪家供应商？
u&c%L0)E & 本部分内容设定了隐藏，需要回复后才能看到
