一、考场提示 `S.ZS}~!F
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本章重点、难点内容:成本中心的特点和考核指标;确定可控成本的原则;利润中心的特点;投资中心的特点与考核指标。 Ppt2A6W
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二、重点、难点学习 6uKMCQ=h
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(一)确定可控成本的三原则 ,i6RE
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第一,假如某责任中心通过自行的行动能有效地影响一项成本的数额,那么该中心就要对这项成本负责。 e)IpPTj#
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第二,假如某责任中心有权决定是否使用某种资产或劳务,它就应对这些资产或劳务的成本负责。 %#Z/2<_
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第三,某管理人员虽然不直接决定某项成本,但是上级要求他参与有关事项,从而对该项成本的支出施加了重要影响,则他对该成本也要承担责任。
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(二)评价投资中心业绩的指标,通常有以下三种选择: >'5_Y]h4m|
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1、投资报酬率 je4 w=]JV
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投资报酬率是部门的税前净利润除以该部门所拥有的资产额。其计算公式为:投资报酬率=税前利润/该部门拥有的资产额 jWO/
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投资报酬率是根据现有的会计资料计算的,比较客观,可用于部门之间以及不同行业之间的比较。该指标的不足之处是,部门经理会放弃高于资金成本而低于目前部门投资报酬率的机会,或者减少现有的投资报酬率较低但高于资金成本的某些资产,使部门的业绩获得较好评价,但却伤害了企业整体的利益。 {d%&zvJnD
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2、剩余收益 \WrFqm#
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剩余收益是采用绝对数指标来实现利润与投资之间的联系。其计算公式为:剩余收益=部门利润-部门资产应计报酬=部门利润-部门资产×资金成本率 nL}5cPI
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剩余收益指标的主要优点是可以使业绩评价与企业目标协调一致,克服了由于使用比率来衡量部门业绩带来的次优化问题。而且还有一个好处是允许使用不同的风险调整资金成本。不足之处是,该指标是绝对数指标,不便于不同部门之间的比较。 <U9/InN0[
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3、现金回收率 \^K&vW;
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以现金流量为基础的业绩评价指标是现金回收率。 $hVYTy~}
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现金回收率=营业现金流量/总资产 yag}fQ(XH
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这个指标可以检验投资评估指标的实际执行结果,减少为争取投资而夸大项目获利水平的现象。 iH2n.M
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由于现金回收率是一个比率指标,也会引起部门经理投资决策的次优化,其情况与投资报酬率指标类似。为了克服这个缺点,可以使用剩余现金流量指标来评价部门业绩。 Koln9'tB
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剩余现金流量=营业现金净流入-部门资产×资金成本率 9>#:/g/
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