%r&36d'
一、单项选择题 >*\yEH9"
1.当其他因素不变时,下列哪些因素变动会使流动资产投资需求减少( )。 5=b6B=\*~
A.流动资产周转天数增加 D~M*]&
B.销售收入增加 FD[4?\W]#
C.销售成本率增加 t^2$ent
D.销售利润率增加 4O:HT m
2.为满足投机性需要而特殊置存过多的现金,使用这种方式更多的是( )。 NN5G
'|i
A.酒店
{;
Oj
B.企业 KL*+gq0k
C.农场 Ua4P@#cU
D.投资公司 +:W? :\
3.各种持有现金的原因中,属于应付未来现金流入和流出随机波动的需要是( )。 p.H`lbVY
A.交易需要 -J0OtrZ
B.预防需要 ["e;8H[K)%
C.投机需要 DR]4Tc z#
D.长期投资需要 yZ]?-7
4.企业为了使其持有的交易性现金余额降到最低,可采取( )。 &*oljGt8
A.力争现金流量同步 Gyrc~m[$
B.使用现金浮游量 A|GsbRuy
C.加速收款 QU(Lv(/O
D.推迟付款 orbz`IQc
5.企业持有一定量的短期有价证券,主要是为了维护企业资产的流动性和( )。 .EvP%A
m
A.企业资产的及时变现性,从而维护企业良好的信誉 c~}FYO$
B.正常情况下的现金需要 J4s`U/F
C.非正常情况下的现金需要 /O`R9+;
D.企业资产的收益性 )<Mo.
6.在确定最佳现金持有量时,成本分析模式、存货模式和随机模式均需考虑的因素是( )。 MP.ye|i4Q
A.持有现金的机会成本 F5OQM?J
B.固定性转换成本 L0w2qF
C.现金短缺成本
@1U6sQ
D.现金保管费用 4q(,uk&R[
7.甲公司规定在任何条件下其现金余额不能低于5000元,现已知现金返回线的数值为6250元,则其现金量的控制上限应为( )元。 C
=B a|Z
A.8750 ~f( #S*Ic
B.11250 v- p8~u1N
C.6250 0DN&HMI#
D.5000 LR'~:46#u
8.企业设定客户的信用标准时,不必考虑的因素是( )。 SR`A]EC(V
A.客户的信誉 1lJ^$U
B.客户的偿债能力 ;bL?uL
C.客户固定资产的变现能力 [E"3?p
D.影响顾客付款能力的经济环境 /||8j.Tm
;iJ}[HUo
qk>M~,
9.某公司目前的信用条件N/30,年赊销收入3000万元,变动成本率70%,资金成本率12%,为使收入增加l0%,拟将政策改为“2/10,1/20,N/60”,客户付款分布为:60%,l5%,25%,则改变政策后会使应收账款占用资金的应计利息( )。 r"p"UW9og
A.减少1.86万元 SpOSUpl%
B.减少3.6万元 ymT]ow6C
C.减少5.4万元 R/ x-$VJ
D.减少2.52万元 ca,c+5
10.下列成本中属于变动性订货成本的是( )。 7HL23Vrk
A.采购人员计时工资 lTFo#p_(
B.采购部门管理费用 _d+` Gw
C.订货业务费 dj}P|v/;z
D.预付订金的机会成本 lwo,D}
11.已知某种存货的全年需要量为36000个单位,该种存货的再订货点为l000个单位,则其交货期应为( )。 |!1iLWQ
A.36天 +ZV?yR2yn
B.10天 !!mGsgnW
C.18天 AgB$
w4
D.12天 )}vUYTU1
12.某企业全年需要A材料3600吨,单价l00元/吨,目前每次的订货量和订货成本分别为600吨和400元,则该企业每年存货的订货成本为( )元。 =/ \l=*
A.4800 {UF|-VaG
B.1200 f9hH{(A
C.3600 0UGAc]!/RZ
D.2400 }:1qK6
7S
13.建立存货合理保险储备的目的是( )。 (C%qA<6
A.在过量使用存货时保证供应 6;Mv)|FJF
B.在进货延迟时保证供应 ]eX(K5 A
C.使存货的缺货成本和储存成本之和最小 Tz7 R:S.
D.降低存货的储备成本 = N:5#A
14.下列各项中,与再订货点无关的因素是( )。 A5O; C
A.经济订货量 Nov
An+
B.日耗用量 o[S
Mt
C.交货天数 K
qNsCT+j
D.保险储备量 ^,[gO#hgz
15.如果企业的借款能力较强,保障程度较高,则可适当( )。 ?}jjBJ&
A.增加预防性现金的数额 =,08D^ xY
B.降低预防性现金的数额 QqcAmp
C.增加投机性现金的数额 v[a4d&P
D.降低投机性现金的数额 Rn{X+b.
16.利用成本分析模式控制现金持有量时,若现金持有量超过总成本线最低点时( )。 RhE|0N=
A.机会成本上升的代价大于短缺成本下降的好处 zP/SDW
B.机会成本上升的代价小于短缺成本下降的好处 "L9pFz</
C.机会成本上升的代价等于短缺成本下降的好处 pvRa
D.机会成本上升的代价大于转换成本下降的好处 eO{2rV45O
17.某企业采用随机模式对现金持有量进行控制,当现金持有额达到上限时,企业要投资10万元于有价证券,企业认为无论何时其现金余额均不能低于2万元。若企业目前的现金余额为l7万元,则需要投资有价证券( )万元。 #rp)Gc
A.5 SK_N|X].
B.7 cl M6R
C.10 :%U
lNk
D.15 -NDB.~E^DJ
18.利用“5C”系统评估顾客信誉时,其中条件(Conditions)是指( )。 cO-^#di
A.顾客的财务实力和财务状况,表明着顾客可能偿还债务的背景条件 1z@ ncqe
B.影响顾客付款的顾客诚信条件 1W9uWkk_d
C.影响顾客付款的偿债能力和盈利能力条件 |voZ0U
D.影响顾客付款能力的经济环境条件 '2{60t_A
19.公司持有有价证券的年利率为6%,公司的现金最低持有量2500元,现金余额的最优返回线为9000元,如果公司现有现金21200元,则根据随机模型应投资证券( )元。 KnK\X>:
A.0 gpCWX
z')i
B.2500 0iz\<'
p
C.9000 G@<[fO|Iam
D.12200 9v7}[`^
Tcq@Q$H
B""=&(Yu
二、多项选择题 |]?7r?=J9v
1.宽松的流动资产投资政策的特点是( )。 <V#]3$(S
A.较低的流动资产/收入比率 'jKCAU5/0;
B.承担较大的流动资产持有成本 )xTu|V
C.短缺成本较小 s]xn&rd_
D.风险较大 i^rHZmT
2.企业预防性现金数额大小( )。 ;|oem\dKv
A.与企业现金流量的可预测性成反比 B5]nP
.R
B.与企业借款能力成反比 B<,A
I7
C.与企业业务交易量成反比 [Fr <tKtB
D.与企业偿债能力成正比 4>]B8ZxH
3.为了提高现金使用效率,企业应当( )。 % "ZC9uq?
A.加速收款 /)r[}C0
B.在不影响信誉的前提下推迟应付款的支付 T`Xz*\}Zb
C.使用现金浮游量 YO;@Tj2)x
D.力争现金流入与现金流出同步 IN"6=2:
4.通常情况下,企业持有现金的机会成本( )。 >
}86#^F
A.与现金余额成正比 SqoO
"(1x
B.等于有价证券的利息率 }/7rA)_
C.与持有时间成反比 +@\=v}:
F
D.是决策的无关成本 "}<baz
5.按照随机模式,确定现金存量的下限时,应考虑的因素有( )。 s6I/%R3
A.企业每日最高现金需要 ")W5`9
B.有价证券的日利息率 @%6"xnb`
C.有价证券的每次转换成本 vGp`P
D.管理人员对风险的态度 59(} D'lw>
E.企业每日最低现金需要 XZ|\|(6Cc
6.某企业采用随机模型控制现金余额,当现金达到上限时,企业通常要投资50万元于有价证券,若企业认为任何时候其现金余额均不能低于10万元,则下列表述正确的有( )。 *,wW
-8
A.最优返回线为35万元 d*:J0J(
B.上限为85万元 f5.Be%
C.当现金降到下限时,企业应转让有价证券25万元 }`uq:y
D.下限为10万元 A&Cs
(e
7.信用的“5C”系统中,能力指顾客的偿债能力,对其能力(CapaCity)的考察主要应分析下列那些财务比率( )。 <@qJsRbhK
A.流动比率 w.Go]dpK
B.存货周转率 YKa9]Q
C.产权比率 !:1BuiL
D.资产负债率 L#/<y{
E.已获利息倍数
$XrX(l5
F.应收账款周转率 B)Dsen
8.对信用期间的叙述,不正确的是( )。 1(
]{tF
A.信用期间越长,企业坏账风险越小 g=S|lVQm
B.信用期间越长,表明客户享受的信用条件越优越 'Y>@t6E4
C.延长信用期间,不利于销售收入的扩大 \}7xgQ>oV
D.信用期间越长,应收账款的机会成本越低 !]P=v`B.
9.在确定经济订货量时,下列表述中正确的有( )。 E_K32)J-
A.经济订货量是指通过合理的进货批量和进货时间,使存货的总成本最低的采购批量 8|rlP
B.随每次进货批量的变动,变动订货成本和变动储存成本呈反方向变化 M =GF@C;b
C.变动储存成本的高低与每次进货批量成正比
7:OF>**
D.变动订货成本的高低与每次进货批量成反比 ,v(ikPzd
E.在基本模型假设条件下,年储存变动成本与年订货变动成本相等时的采购批量,即为经济订货量 YU1z\pK
K )9f\1\
:Y&h'FGZm
10.在存货陆续供应和使用的过程中,导致经济批量增加的因素有( )。 HH^yruP\}
A.存货年需用量增加 )'`@rq!
B.一次订货成本增加 Qr[".>+
C.每日耗用量增加 6+yA4pRSd
D.每日耗用量降低 }/F9(m
E.单位储存变动成本增加 wUmcA~3D
11.在供货企业提供数量折扣的情况下,影响经济订货量的因素是( )。 nsi&r
A.购置成本 CSMx
]jbb
B.储存成本中的固定成本 t` zPx#])
C.储存成本中的变动成本 8' +I8J0l
D.订货成本中的固定成本 6$p6dmV|
E.订货成本中的变动成本 O4,?C)
12.下列项目中属于与存货经济批量相关的是( )。 *g 2N&U
A.储存变动成本 dxF)) Z
B.订货提前期 6/L34VH
C.年度计划订货总量 2QV|NQSl
D.存货单价
lmB+S
13.确定建立保险储备量时的再订货点,需要考虑的因素有( )。 FJ O-p
A.交货时间 ?,*KA Gg%
B.平均日需求量 ^1[u'DW4
C.保险储备量 w'P!<JaZ
D.平均库存量 ?) VBkA5j
14.引起缺货问题的原因主要有( )。 +v|]RgyW)
A.需求量的变化 93y!x}
B.交货期日需求量增大 f.Ms3))
C.延迟交货 Tw9?U,]
D.存货过量使用 mbO.Kyfen
15.当企业采用随机模式对现金持有量进行控制时,下列有关表述正确的是( )。 <0H^2ekd
A.只有现金量超出控制上限,才用现金购入有价证券,使现金持有量下降;只有现金量低于控制下限时,才抛售有价证券换回现金,使现金持有量上升 76EMS?e
B.计算出来的现金量比较保守,往往比运用存货模式的计算结果大 -2*Pm1\Z
C.当有价证券利息率下降时,企业应降低现金存量的上限 }&IOBYHVDo
D.现金余额波动越大的企业,越需关注有价证券投资的流动性 (/Dr=D{ `
16.下列有关存货控制决策的表述中正确的是( )。 IVSd,AR7yY
A.根据存货经济订货量模型,经济订货量是能使订货总成本与储存总成本相等的订货批量 t
x#(K#/
B.研究存货保险储备量的目的,是为了寻求缺货成本的最小化 0I[3%Q {
C.在计算经济订货批量时,如果考虑订货提前期,则应在按经济订货量基本模型计算出订货批量的基础上,再加上订货提前期天数与每日存货消耗量的乘积,才能求出符合实际的最佳订货批量 hxsW9
D.在年需要量确定的条件下,经济订货批量越大,进货间隔期越长 LT)G"U~
E.如果现金供应不充足,即使满足有关的基本假设条件,也不能利用经济订货量基本模型 &e1(| qax
17.下列因素中,会引起经济订货量占用资金上升的是( )。 Ea?u5$>gY"
A.存货年需要量增加 xtRHb''FX
B.单位存货年储存变动成本增加 P:v|JER
C.单价上升 6?KJ"Ai9
D.每次订货的变动成本增加 psE&Rx3)
18.对于存货陆续供应与使用模型,若其他因素不变能够导致经济批量降低的因素有( ) F]^ZdJ2
A.单位储存变动成本降低 ?-9It|R
B.每次订货成本降低 5KwT(R o
C.每日耗用量降低 kV+O|9
D.每日送货量降低 {~eVZVv
Dbv
KpM H
f;%\4TH
?
参考答案及解析 i@STo7=
一、单项选择题 )nA fT0()0
1.【答案】D <>^otb,e$
【解析】总流动资产投资=流动资产周转天数×每日成本流转额=流动资产周转天数×每日销售额×销售成本率,从公式可以看出选项ABE使流动资产投资需求增加。销售利润率增加,在其他不变的情况下,则说明销售成本率下降,所以D正确。 0^&-j.9
2.【答案】D OG}m+K&<
【解析】投机性需要是指置存现金用于不寻常的购买机会,比如购入股票及有价证券等,但除了金融和投资公司外,一般地讲其他企业专为投机性需要而特殊置存现金的不多。 F<A[S"
3.【答案】B y4~;H{!
【解析】预防需要是企业为应付意外紧急情况而需要保持的现金支付能力。 nn6&`$(Q~
4.【答案】A 63y&M