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IPO变局CPA大考 [复制链接]

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离线阿文哥

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只看楼主倒序阅读使用道具 0楼发表于: 2013-12-20

　　临近岁末，资本市场政策利好接踵而至。
　　12月14日，国务院公布新三板扩容至全国。与此同时，史上最长IPO停摆即将重启，这让苦候一年之久的会计师事务所看到了生机。
　　资本“盛宴”即将开席，谁能分得一杯羹？以注册制等为重要内容的新一轮股票发行制度改革令注册会计师（CPA）在享受制度红利的同时，也面临新的压力和考验。
　　注册制改革：CPA责任越来越大
　　注册制下，证券发行审核机构只对上市企业的注册文件进行形式审查，不进行实质判断，强调事后监管；企业上市无须在证券发行审核机构排长队，能否成功发行，完全取决于市场这只“无形的手”。
　　从审核制向注册制过渡，对于会计师事务所和CPA来说究竟意味着什么？中央财经大学会计系教授李晓慧表示，首先，CPA面临的责任增大；其次，CPA对资本市场的审计鉴证作用更加明确，这在一定程度上会推动会计师事务所的良性发展。
　　“在审核制下，监管机构在中介机构的审核基础上再次对相关资料进行审核，相当于再次为事务所的审计质量‘把关’，这样出现审计失败的风险相对较小。同时，经过发审委审核，一旦出现问题，每一环节的审核者都难逃其咎，多了一个责任主体。”瑞华会计师事务所业务发展部主任胡勇表示。
　　实行注册制后，CPA一旦接受发行人的委托，将为此承担最顶层的质量责任主体，这就迫使CPA和会计师事务所必须对自身提出更高的要求，以满足市场和监管部门的监督与检查。
　　众环海华会计师事务所首席合伙人石文先表示，实行注册制以后，一方面，CPA要不断提高专业胜任能力与自律能力；另一方面，CPA也要明确自己对资本市场应当承担责任的条件与后果，划分清楚与券商、投行、律师等IPO产业链相关方各自应负的责任，保持真正的独立性。
　　有业内人士反馈，尽管当前CPA在整个IPO产业链中做得最多、责任最大、风险最高，但CPA却收费较低，也容易被券商和上市企业所左右。
　　注册制改革并非一蹴而就，一些配套的法律法规尚待建立健全。
　　此外，石文先也强调，鉴于国内注册会计师行业发展时间、执业经验等限制，成熟的中高端行业人才整体欠缺。在强大的质量压力下，相关机构对中高端人才的渴求更加迫切，这必将进一步加大行业人才的竞争。
　　财务信息披露：标准越来越高
　　A股市场对拟上市公司财务信息披露的真实性、准确性以及完整性要求越来越高。
　　11月底，证监会从七方面强化中介机构在新股发行中的职责。其中明确，发行人信息披露存在重大违法，给投资者造成损失的，会计师事务所等中介机构必须依法赔偿投资者损失。此外，对中介机构及执业人员的执业记录将进行“画像”并公示。
　　12月6日，证监会发布两项ＩＰＯ财务信息披露指引。该文件着重指出保荐机构和会计师事务所应对招股说明书中披露的财务信息中涉及的收入、成本、期间费用、净利润的真实性、准确性以及完整性负责。
　　“CPA可以通过自身的专业服务为拟上市公司充分、及时、规范信息披露提供评价、监督和鉴证作用，但绝不能代行拟上市公司的信息披露责任。”李晓慧表示。
　　她建议，会计师事务所应当组织人员研究IPO财务信息披露新指引，制定会计师事务所针对新时期IPO财务信息披露特征的审计应对措施或者技术模版，提高CPA识别IPO财务信息披露舞弊风险的专业水平。
　　尽管监管部门对“中介机构未勤勉尽职如何判定以及惩罚机制、赔偿方面的细则”尚未出台，但是，这个问题已备受业界瞩目。
　　来源：中国会计报
　　作者：屈涛