K^yZfpa8 一、碳排放权及其交易
{L#+v~d^'n 1997年12月通过的《京都协议书》把碳排放权作为一种商品,从而形成了碳排放权的交易,简称碳交易。碳交易的基本原理是:合同的一方通过支付另一方而获得温室气体减排额,买方可以将购得的减排额用于减排温室效应,从而实现减排的目标。由于不同企业的排放量、减排成本不同,一些持有较多排放权的企业可以将多余的指标出售给排放权不足的企业。可见,碳交易是实体经济中的排放企业将其碳排放权根据减排成本不同进行的交易,碳交易将原来一直游离在资产负债表以外的气候因素纳入企业的
会计体系,改变了企业的收支结构。
LJh^-FQ 碳交易支付可以通过以下一种或几种方式:现金或现金等价物、债券、可转换债券、认
股权证或实物交易(如提供减排技术)。因此碳交易实质上是一种
金融活动,与一般的金融活动相比,碳交易更紧密地连接了金融资产与基于绿色技术的实体经济:一方面金融资本直接或间接
投资于创造碳资产的项目与企业;另一方面来自不同项目与企业产生的减排量进入碳金融市场进行交易,被开发成基于碳排放权的标准的金融工具及衍生产品,于是碳排放权逐渐成为一种金融工具,其价格依赖于金融市场。因此,对于我国参与CDM项目的企业而言,碳排放权应在会计系统中予以确认和计量。
A`I ;m0< 二、碳排放权的确认与计量
RAs5<US: (一)碳排放权的确认原则
gP^p7aYwn 碳排放权作为一种稀缺的有价经济资源在资本市场流通,它具有自由交易市场,拥有具体产品的定价机制,并以公允价值计量,其价值变动直接增减资产价格。本文认为,碳排放权本身是一种金融衍生产品,但其价格随企业自身权益主体的市场价格以外的因素而变动,与普通的金融衍生产品不同,属于嵌入衍生工具。根据《企业会计准则第22号——金融工具确认与计量》中的规定,如果混合工具没有整体指定为以公允价值计量且其变动计人当期损益的金融资产或金融负债,则应根据金融工具的实质以及金融资产、金融负债和权益工具的定义,在初始确认时将金融工具或其组成部分确认为金融资产、金融负债或权益工具。
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